Di tengah industri aset digital yang menghadapi peningkatan pengawasan regulasi, perusahaan pembuat pasar kripto CLS Global menjadikan kepatuhan sebagai peluang, bukan beban. Perusahaan ini tetap fokus memperkuat operasinya, meningkatkan layanannya, dan menjaga transparansi untuk memenuhi kebutuhan klien institusional dan ritel.
Dalam wawancara eksklusif baru-baru ini dengan BeInCrypto, CEO CLS Global Filipp Veselov berbagi pandangannya tentang bagaimana momen ini menandai titik perubahan bagi CLS Global dan industri aset digital secara lebih luas.
Mengapa Keterlibatan Regulasi Dini Kini Menjadi Keunggulan Kompetitif
Seiring perubahan kondisi pasar, CLS Global terus menyempurnakan pendekatannya terhadap penyediaan likuiditas dan efisiensi perdagangan, menyesuaikan dengan tuntutan industri yang berubah. Fokus yang meningkat pada pengawasan telah mendorong perusahaan di sektor pembuat pasar untuk mengevaluasi kembali praktik mereka dan memastikan mereka selaras dengan standar global.
“Pembuat pasar kini menghadapi realitas baru di mana kepatuhan regulasi sama pentingnya dengan teknologi perdagangan,” ujar Veselov. “Kami melihat ini terwujud dalam dua area utama. Pertama, dalam bagaimana likuiditas disusun di berbagai tempat, dengan penekanan yang meningkat pada lingkungan perdagangan yang diatur; dan kedua, melalui peningkatan persyaratan untuk cadangan modal, manajemen risiko, dan sistem pelaporan.”
CLS Global telah fokus memperluas layanan pembuat pasarnya dan mengoptimalkan infrastruktur perdagangannya untuk memastikan efisiensi dan keandalan yang berkelanjutan. Veselov menekankan bahwa stabilitas dan kemampuan beradaptasi sangat penting bagi perusahaan yang ingin mempertahankan operasi bisnis yang kuat di pasar yang berubah cepat.
“Keterlibatan regulasi dini sangat penting dalam industri di mana aturan masih dibentuk. Peserta pasar yang menjaga dialog proaktif dengan regulator dapat membantu membentuk kerangka kerja praktis yang berfungsi baik untuk tujuan pengawasan maupun efisiensi pasar. Mereka yang mengambil pendekatan menunggu dan melihat sering kali mendapati diri mereka terburu-buru untuk menyesuaikan diri dengan persyaratan yang dapat mempengaruhi operasi mereka,” terang dia.
Pendekatan proaktif terhadap keselarasan regulasi dapat memberikan manfaat nyata bagi peserta pasar. Ini memastikan akses perdagangan yang tidak terputus sambil memungkinkan mereka mengantisipasi perubahan regulasi sebelum berlaku.
“Bagi klien kami, ini berarti kepastian dan keamanan—mereka dapat beroperasi dengan penuh keyakinan, mengetahui bahwa risiko kepatuhan telah diminimalkan dan bisnis mereka dengan kami tetap 100% aman,” ucapnya.
Teknologi Bertemu Regulasi dalam Perombakan Kepatuhan CLS Global
Saat CLS Global memperkuat infrastruktur kepatuhannya, mereka juga memanfaatkan teknologi untuk meningkatkan efisiensi dan pengawasan. Menurut Veselov, perusahaan ini sedang mengembangkan sistem kepatuhan otomatis untuk mengkonsolidasikan semua pemantauan regulasinya ke dalam dasbor yang komprehensif.
“Ini akan menggantikan kebutuhan untuk melacak banyak aplikasi dan spreadsheet, memberikan visibilitas real-time di seluruh operasi kami,” katanya.
Dia juga mencatat bahwa onboarding klien dan verifikasi KYC adalah area fokus utama untuk inovasi yang didorong oleh kepatuhan CLS Global. Perusahaan ini secara aktif mengeksplorasi solusi KYC canggih yang dapat lebih efisien memverifikasi identitas dan kelayakan klien sambil menjaga standar keamanan tertinggi. Otomatisasi ini diharapkan dapat secara signifikan merampingkan proses onboarding dan memastikan kepatuhan regulasi penuh.
Lebih dari Kepatuhan Regulasi—Mengapa Stabilitas Likuiditas Penting bagi Pembuat Pasar Kripto
Selain kepatuhan regulasi, CLS Global fokus memastikan stabilitas likuiditas di semua kondisi pasar. Perusahaan ini telah membangun kerangka kerja manajemen risiko yang komprehensif yang memungkinkannya beroperasi dengan lancar, bahkan selama periode volatilitas tinggi. Veselov menunjukkan contoh nyata yang menunjukkan bagaimana CLS Global memastikan konsistensi likuiditas, bahkan di bawah tekanan pasar.
“Kami menerapkan berbagai strategi selama siklus pasar yang berbeda, mulai dari menyesuaikan spread hingga menerapkan lindung nilai dinamis di berbagai pasar dan mengoptimalkan ukuran posisi,” ungkapnya.
Pendekatan yang mengutamakan risiko ini diuji selama peristiwa pasar signifikan pada 2 Februari 2025, ketika likuidasi ekstrem mengganggu industri. Menurut Veselov, protokol pengujian stres lanjutan dan penyesuaian algoritmik CLS Global memastikan bahwa perusahaan tetap stabil sementara yang lain berjuang.
“Contoh terbaru menunjukkan efektivitas pendekatan ini. Sebelum peristiwa pasar signifikan pada 2 Februari, kami melakukan pengujian stres ekstensif terhadap API dan algoritma perdagangan kami. Persiapan ini terbukti sangat berharga ketika pasar mengalami likuidasi besar—sementara banyak peserta menghadapi gangguan, kami mempertahankan operasi yang stabil dengan masalah minimal,” tuturnya.
Transparansi adalah prioritas lain bagi CLS Global, terutama saat peserta institusional mencari kejelasan lebih besar tentang bagaimana pembuat pasar beroperasi. Veselov mencatat bahwa perusahaan telah mengambil langkah-langkah untuk memperkuat kepercayaan dengan menjaga komunikasi rutin dengan klien, secara aktif berinteraksi dengan mitranya, dan meningkatkan pesan publik tentang kondisi pasar dan standar operasional.
Apa Selanjutnya untuk Pembuat Pasar di Industri Aset Digital
Dengan keterlibatan mendalam dalam kepatuhan, teknologi, dan stabilitas pasar, CLS Global mengamati dengan cermat bagaimana pembuat pasar berubah seiring terbentuknya kerangka kerja regulasi. Ke depan, Veselov mengidentifikasi tiga tren utama yang membentuk fase berikutnya dari pembuat pasar dalam aset digital.
Pertama, dia menunjukkan peningkatan fokus regulasi pada decentralized exchange, terutama platform seperti Uniswap, saat otoritas mendorong transparansi lebih besar dalam DeFi. Dia juga menyoroti permintaan yang meningkat untuk strategi perdagangan frekuensi tinggi, dengan perdagangan otomatis dan algoritmik menjadi lebih dominan seiring pasar terus berkembang. Terakhir, dia membahas peningkatan keselarasan antara kripto dan keuangan tradisional.
“Strategi pembuat pasar semakin selaras dengan pendekatan pasar saham tradisional, lebih jauh mengintegrasikan aset digital ke dalam pasar keuangan global,” pungkasnya.
Penyangkalan
Seluruh informasi yang terkandung dalam situs kami dipublikasikan dengan niat baik dan bertujuan memberikan informasi umum semata. Tindakan apa pun yang dilakukan oleh para pembaca atas informasi dari situs kami merupakan tanggung jawab mereka pribadi.
Selain itu, sebagian artikel di situs ini merupakan hasil terjemahan AI dari versi asli BeInCrypto yang berbahasa Inggris.
